Ingrédients céréaliers
Jean-Philippe Girard cède Eurogerm à ses cadres accompagnés de Naxicap Partners
Eurogerm informe ce matin de l’entrée en négociations exclusives de Jean-Philippe Girard, 61 ans, d’ACG sa holding personnelle, et d’Unigrains avec Naxicap Partners et de la signature d’une promesse d’achat relative à un projet de cession de contrôle d’Eurogerm (115,9 M€ de CA en 2019) à Naxicap Partners dans le cadre d’un projet de LMBO. Jean-Philippe Girard, qui a créé en 1989 Eurogerm, spécialiste des ingrédients céréaliers, auxiliaires technologiques et améliorants, sera amené à accompagner la PME pendant une période intérimaire de maximum 24 mois tandis que Benoît Huvet s’est engagé à quitter ses fonctions de directeur général délégué et à céder à la cession du bloc de contrôle l’intégralité de ses titres dans Eurogerm représentant 1,23% de son capital. Le transfert du bloc de contrôle sera réalisé sur la base d’un prix par action de 47,97 euros, faisant ressortir une valorisation de 207 millions d’euros pour 100% des titres de la société. Plusieurs managers d’Eurogerm seraient appelés à détenir une participation minoritaire dans NewCo (société créée par Naxicap Partners pour cette reprise) dans le cadre de l’opération de LMBO. En cas de réalisation du transfert du bloc de contrôle (62,23% des parts détenues par Jean-Philippe Girard, ACG et Unigrains), NewCo devra déposer une offre publique d’achat simplifiée (OPAS) à titre obligatoire portant sur le solde des titres Eurogerm. Le dépôt de l’OPAS devrait intervenir au plus tard au cours du 1er semestre 2021.
